发售股份数目：	114,000,000 H股
配售股份数目：	102,600,000 H股
公开发售数目：	11,400,000 H股
每股发售价：	10.05港元至13.40港元
票面值：	人民币1.0
集资金额：	约11亿4570万至15亿2760万 港元
预期市值：	约11亿4570万至15亿2760万 港元
主席：	魏建军先生
保荐人：	法国巴黎百富勤
挂牌上市日期：	2003年12月15日

• 魏建军先生 – 34.85%权益
• 南大园经营中心 – 32.98%权益

• 信诚公司 (拥有99.0%)：从事汽车零部件及配件生产
• 长城配件公司 (拥有99.0%)：从事汽车零部件及配件生产
• 长城营销网络公司 (拥有90.0%)：从事汽车推广及销售
• 长城客车销售公司 (拥有90.0%)：从事汽车推广及销售
• 长城售后服务公司 (拥有90.0%)：从事提供售后服务
• 长城华比公司 (拥有51.0%)：从事汽车零部件及配件生产
• 长城桥业公司 (拥有75.0%)：从事汽车零部件及配件生产
• 长城冲压件公司 (拥有75.0%)：从事汽车零部件及配件生产
• 北京格瑞特公司 (拥有75.0%)：从事汽车零部件及配件生产
• 长城内燃机公司 (拥有51.0%)：从事汽车零部件及配件生产

该集团是一间私人控制的中国企业。根据中国汽车工业协会，以销售及产量计，该集团于其首系列皮卡车作商业投产两年后，自1999年起连续四年在中国皮卡车市场一直位居首位。凭借集团于生产和营销皮卡车方面的专业知识及透过采用共同主要生产和加工设施， 该集团于2002年6月商业化推出SUV。根据国家信中心，该集团于2002年将SUV作商业化推出后6个月在中国SUV市场上的销量排行第三，截至2003年6月30日为止6个月，皮卡车和SUV的销售额分别占集团期内录得的总销售额约42.7%及49.2%。

于2003年6月30日，该集团主要皮卡车的基本零售价(己计入增值税)介乎人民币58,800万元至人民币69,800元，而该集团SUV的基本零售价(已计入增值税及消费)税则介乎人民币83,800元至人民币105,800元。该集团总部设于中国河北省保定市。于2003年6月30日，该集团每年总产能约达70,000万皮卡车和SUV。作为综合汽车制造商，该集团亦从事研发及制造供该集团组装皮卡车和SUV使用的主要汽车用零部件，如发动机，前后桥及空调设备。

该集团在国内的汽车销售业务，主要透过遍布中国22个省份及五个自治区内约250个城市的全面销售网络进行。截至2003年6月30日，该集团的国内销售网络包含逾380家经销商及代理商，以及包含逾340个售后服务中心的广泛售后服务网络。

• 拥有灵活而整合的生产程序，达致降低生产成本；
• 拥有广布的营销网络；
• 拥有严谨的品质监控系统；
• 广泛的产品系列；
• 具策略性的市场重点；
• 拥有享负盛名的品牌名称及皮卡车和SUV市场的领导地位
• 拥有经验丰富的管理人员；

• 新生产设施之风险；
• 日后向第三方供应商采购之风险；
• 新产品周期之风险；
• 中东市场前景未明朗；
• 税务优惠；
• 中国政府的补贴；

于2003年第三季，该集团开始在中国河北省保定市建造新生产设施，按现时预期，有关设施的建造工程将于2004年10月左右完成。该集团计划于2005年前将皮卡车及SUV的总年产能由约70,000辆逐步提升至约150,000辆。新生产设施包括冲压、焊接、涂料的生产线、新产品测试中心及冲压模具维修保养中心。新生产线的配置将令该集团活制造更为优质的新系列皮卡车及SUV。

为配合生产能力的预期增长，该集团计划提升及扩大发动机现有的生产能力，由约80,000台增加至约150,000台。目前预期该项目将需要总资本开支付人民币1亿9800万，将以股份发售所得款项净额提供资金。

此外，该集团计划投资约人民币8850万，以提升用于零部件(其中包括前后桥、车架及内饰配件)生产的现有生产设施。该集团有意于2004年下半年完成经升级设施的安装及测试，并预定于同期展开经升级设施的试产。

倘不计入行使超额配股权所得款项，按配售价11.725港元(按招股价的中位数而定)，该集团由配售所得款项净额估计合共约为12亿6560万港元(经扣除包销及配售佣金及估计支出后)，将按下列安排；