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+缘媒体服务有限公司
(
股份代号:2366)

招股资料

发售股份数目:

100,000,000

配售股份数目:

90,000,000

公开发售数目:

10,000,000

每股发售价:

1.08 – 1.48港元

票面值:

0.1港元

集资金额:

108,000,000 – 148,000,000

预期市值:

432,000,000 – 592,000,000

主席:

黄宜弘先生

保荐人:

时富融?有限公司

挂牌上市日期:

2004630

主要股东

  • Dynamic Master Developments Limited – 40.59%权益
  • Aegis – 18.75%权益
  • Master Asset International Ltd – 6.86%权益

业务概览

集团于一九九五年由黄宜弘博士与梁凤仪博士联手创立,在国内提供媒体服务是该集团的主要业务。该集团提供的媒体服务包括电视节目类服务、市场推广类服务及公关服务。电视节目类服务及市场推广类服务的对象是制作公司和电视节目投资者。电视节目投资者主要为广告代理,其公司客户一般以国内市场为主要目标。此外该集团又向国内公司客户提供公关服务。这些公司客户包括属电视节目投资者的广告代理(该集团市场推广类服务对象)的客户。

该集团已与国内某些制作公司、电视台、广告代理及其他投资者订立协议以监管与其有关人士的长远合作发展。其中,该集团与福建勤+缘制作和福建电视台订立了福建促资总协议,据此该集团同意替制作6,000小时(相等于约200套电视连续剧)*供全国于黄金时段播出的电视节目进行促资工作并有权向福建勤+缘制作提供制作有关电视节目所需的电视节目类服务。

福建勤+缘制作发行网络庞大,遍及全国各大省市逾160个电视台,包括北京、上海、天津、重庆、黑龙江、吉林、辽宁、内蒙古、河北、山西、山东、河南、江苏、浙江、安徽、福建、江西、湖北、湖南、宁夏、甘肃、青海、西藏、新疆、陜西、四川、云南、贵州、广西、广东及海南。

竞争优势

董事相信,该集团处的竞争优势包括:

  • 已就根据福建促资总协议制作6,000小时电视节目供逾160个电视台于黄金时段作全国播放与福建电视台及福建勤+缘制作建立关系;
  • 该集团所引介及协助制作的电视节目广受国内华人观众欢迎,往绩彪炳,而此乃因该集团有实力构思或拣选适合编拍成可于黄金时段在国内广播的电视节目的剧本、小说及概念,加上拥有梁小说作为电视节目「概念」备用泉源所致;
  • 已与Aegis 建立策略联盟,有机会藉吸纳更多国际公司而扩大客户基础,以及扩大市场推广类服务及公关服务的业务;
  • 黄博士及梁博士在国内阅历丰富、长袖善舞:黄博士熟悉国内监管环境;梁博士以小说驰名,纵横媒体、市务及公关界;
  • 已与股东包括37个省级电视台的汇视(海南)建立关系,有利汇视(海南)借助该集团所提供电视节目类服务制作的电视节目于黄金时段作全国广播;
  • 与制作公司工作关系密切,使该集团能紧贴电视节目制作及发行工作进度;
  • 早于电视节目制作阶段初期就因促资而与投资者(多为广告代理)建立关系;
  • 有能力吸引广大投资者(包括广告代理和印刷媒体发行商)投资于电视节目;及

  • 有能力提供一条龙服务,包括电视节目类服务、市场推广类服务及公关服务,使该集团得以为国内公司客户提供贴身公关桥段。

风险因素

  • 回数期长
  • 倚赖主要人员
  • 倚赖主要客户
  • 该集团于福建促资总协议项下的责任
  • 该集团于天津促资总协议项下的责任
  • 欠缺对电视节目制作的全面控制权
  • 主要合约不获履行
  • 收入逐项计萛

综合财务资料

单位:(港币/千元)

截至930日止年度

截至1231

 

2002

2003

2003(3个月)

营业额

37,156

56,207

31,708

除税前(亏损)/溢利

25,021

38,639

23,397

股东应占(亏损)溢利

23,341

36,041

22,066

总资产

80,536

126,884

147,931

总负债

40,107

63,414

62,395

总股本

40,429

63,470

85,536

未来计划

该集团力求在快速增长的中国市场内拓展与进一步开发业务,亦为此制订了下列业务大计:

  • 继续向制作公司和电视节目投资者(多为广告代理)提供有关制作与发行优质电视节的电视节目类服务和市场推广类服务,并投资于更多的优质电视节目;
  • 搜罗各式剧本、适合编拍成电视节目的著作、电视节目及电影来成立本身的资料库;
  • 通过善用Aegis 集团目前与国际客户的关系和其他方法,拓展市场推广类服务和
  • 公关服务;
  • 拓展国内制作公司与广告代理网络,吸纳作该集团的客户;
  • 成立制作服务中心,利便提供电视节目类服务;
  • 进行市场推广活动以在海外市场宣传电视节目;及
  • 加强该集团专业团队的实力。

截至2004930日止年度预测

集团扣除税项后但未计非经常项目的预测合并溢利

不少于港币48,000,000元

预测每股股份盈利:

 

加权平均

/

备考全面摊薄

港币12.0仙

集资用途

倘不计入行使超额配股权所得款项,按配售价1.28港元,该集团由配售所得款项净额估计合共约为1亿800万港元(经扣除包销及配售佣金及估计支出后),将按下列安排;

款项用途

占集资净额比率

用于市场推广类服务

48.1%

用于通过租用楼房和购房和购买舞台、道具、戏服和制作器材

21.3%

用于向国内的电视节目类业务、市场推广等

21.3%

用于增聘专业人员

2.7%

用于在国外市场宣传电视节目

2.7%

用于一般营运资金

3.9%

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